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所以，应尽可能的储蓄，不仅可帮助你自己，也等于间接地帮助你的国家。储蓄回报率与通货膨胀率比较表。
年度货币基金回报率活期储蓄回报率通货膨胀率
19756。45。259。1
19765。35。255。8
19775。04。96。5
19787。25。17。7
197911。15。211。3
198012。75。213。5
198116。85。210。4
198212。25。56。2
19838。65。53。2
198410。05。54。3
19857。75。53。6
19866。35。51。9
19876。15。33。7
19887。15。54。1
19898。96。14。8
19907。85。85。4
19915。74。34。2
19923。42。93。0
19932。72。52。8
19943。82。63。0
储蓄与收藏的优缺点
基本上，就投资工具的选择上，有五种类别：一是把钱放在定存里；二是把钱投资在收藏品上；三是投资在不动产上；四是购买债券；五是购买股票。以下就来看看这五种工具的利弊。
一、储蓄：包括活储账户、货币基金、国库券，以及定存单等。
以上这四种都是所谓的短期投资工具，它们的好处是定期付出利息，你可以在短时间内拿到你的投资报酬。在选择活储、国库券，以及定存单时、你的投资甚至还有政府的保障，也就是说，你的本金非常安全，绝对可以拿得回来（货币基金少了这层保障，但是本金的损失风险其实也是相当小的）。
短期投资工具有一个主要的缺点，那就是回报率非常低。有时候，所拿到的利息还不足以弥补通货膨胀所带来的损失，以这样的角度来看，活存性质的投资并不是一种明智的抉择。
通货膨胀是物价上扬一种比较委婉的说法。当每加仑汽油由1。1美元上扬至1。4美元，或每一张电影院的戏票由4美元涨到5美无，这就是通货膨胀。另外一种讲法是，通货膨胀可以看成是你每一块钱的购买力下降了。
最近的通膨率大都在3％以下。代表着你所赚的每一块钱，就有三美分被通货膨胀吃掉了。如果每年通货膨胀率控制在3％左右，则10年后，你每一块钱只剩下70美分，其加总力量相当惊人。
如上图所显示，货币市场及活储市场的回报率常常无法弥补通货膨胀增长的速度。而扣除利息收入所必须付出的税赋后，过去20年中有10年的时间通膨率都是高于你的报酬率。
这就是把钱存在银行或信贷公司不同之处，当然，短期来看钱放在银行是很安全，因为这些钱有政府做担保，一定不会血本无归；但是长期来看，它对抗通膨及节税的能力就很差。
钱该放在哪里？最简单的衡量方法是，如果活储、定存、货币基金、国库券的利率低于通货膨胀率，那么趁早另辟蹊径走为上策。
活储对于需要偿付短期账单的人来说，是再方便不过的，这是一个存放过渡资金的好地方，也是一个存小钱积大钱的理想场所，但是，随着时间的增加，他们并不会对你产生多大的助益。
二、收藏品
收藏品泛指古董车、邮票、旧硬币、棒球卡，或芭比娃娃等，任何人投资这类物品，多半是希望将来以更高的价格出售，赚取利润。而收藏品能够赚钱通常只有两种理由：一是因为这些东西越陈越香，年代越久越值钱；二是因为通膨吃掉了金钱的购买力，这些物品自然而然跟着水涨船高。
不过，由于他们可能会有失窃，或是脏污、折损、受天灾而损害等影响，这些东西会随着时间产生拆损。而最好的情况则是因为时间过去，物以稀为贵而价格暴涨。
收藏是一门非常专精的学问，成功的收藏者不仅要对其所收藏的物品专精，更需要对市场及价格有深入的分析与研究，这需要许多经验累积。有些人可以从书本上快速学习，有些人则必须付出许多“学费”，才能从摸索中学到经验。
对于有心收藏的人来说，务必要理清一点的是，买一辆新车绝对不是投资。最近有个广告把买车和投资搞在一起，看过这则广告的人千万不要被迷惑了。古董车是投资，新车却不然，新车会随着每天的使用而折损，其拆旧速度比通膨侵蚀你的购买力更快更多，没有一件事比买新车更蚀本的了，干万不要重蹈前文毕伯利的覆辙。
既实用又能增值的房地产
三、房地产
买房子或公寓大概是许多人这辈子最赚钱的事了。买房子相对于其他投资方法来看，有两大优点无人能及；：一是你自己可以住在里面；二是房在你进住的同时还能增值，不管你是不是借钱买来的。
房星有个特性，就是它增值的幅度几乎和通膨是相同的。从这样的观点来看，你只是损益两平，但是一般人买房子通常不是一次付清，而是分期付款买的。所以，当你付了20％的头期款，从银行那里贷了80％的资金后，你可能需花上15至20年来偿清债务。同时，你自己又住在房子里面，不太需去担心不动产行情如何，至少不需像担忧股价回档或崩盘那样提心吊胆。只要住在里面，你的房子就会自然增值，你还不需要为这个增值付出资本利得税，面且你还有一生一次换屋的优惠。，
比方你买了一幢价值10万美元的房子，第一年你的房子就会增值3000元，你可能会觉得这样的报酬率和放在活储里并无二致，但买房子的好处在于，你只需先付出2万元就可买下这幢价值10万元的房屋，因此，这个房子的报酬率应该不是3％，而是15％。
当然，随着时间的流逝，还是得付出利息费用，但至少年终报税时还可作为减税之用，不无帮助。而当还清全部房贷时，等于是增加了对这栋房子的投资额，是另一种储蓄的方式，只是一般多半不这么认为。
而如果你的房贷是十五年，你也在其中住了十五年，则当付清10万元贷款时，随着每年3％的增值，你的房子已经价值155；797元。
再以毕伯利以及莎丽的例子来看。假设这两个人在沃玛商店里都做到经理阶级，收入都一样，莎丽服着父母一起住，而毕伯利却早已搬离父母。毕伯利很想买自己的房子，却因手头上没有现金，不得已只好租屋而居。
假设毕伯利每个月的月租比莎丽的房贷少，且她因需付房屋保险及花园整理费及维修费，所以每个月毕伯利手上的现金比莎丽要多，理论上，毕伯利可以每月投资更多的钱在股票上，但是他并没有这么做，而是把剩余的资金花在买音响、潜水用具，以及高尔夫学费上。
如果一个人无法为买房子而存钱，就别想期望他会有钱买股票做投资了。我们常听说许多人为了买房子而牺牲许多生活享乐，并终于如遂心愿，但是可曾听过有人省吃俭用为了买人生第一个共同基金的？
为了买房子，莎丽已经养成储蓄及投资的好习惯，房贷正是另一种形式的强迫储蓄，而山于她曾经以投资共同甚金存下房屋的头期款，所以当她手边有闲钱时，会再次选择投资于股票型共同基金上。
放眼未来十五年，当莎丽付清房贷时，她将拥有一个价值非常高的地产；毕伯利则完全家无恒产，他每个月的租金不会为他带来任伺报酬，而那时的房价也更加高不可攀了，甚至毕伯利每个月的房租可能比莎丽最后一期的房屋贷款还要高。
债券的实质含意
四、债券
你可能听过新闻报导谈到“债券市场”、“债券多头”，或是“债券价格下跌”。也许你认识一些人拥有债券，也许你还在想“什么是债券”？
事实上，债券就是借条。它印在一种花纹很好看的纸上，边缘有许多钱的符号，顶上有雅致的艺术图样，但它实际的作用和写在餐巾纸上的借据毫无差异。这是记录你借钱给他人的证物，上面完整记载了你借出的金额及最后的还钱时间，同时还标明了借款人应该支付给你的利率，，
一般常说“购买债券”，事实上当你买它时，并没有获得任何实质的东西，你只是借钱给别人而已。卖出债券的人其实就是向你借钱的人，债券只是一种成交记录罢了。
这个世界上最大的债券发行者（Issuer）就是美国山姆大叔，当美国政府需要资金时，它就印行一堆债券，这也就是美国老是谈到的高达五兆亿元债务的由来。它的债权人就是那些购买债券的人，包括企业及个人，甚至外国政府，总共己经借贷五兆亿元的资金给美国政府了。他们把这些借条小心地存放在保险箱里。
不过，有借有还，美国终究得付清这笔烂账的—这也就是美国预算赤字危机的由来。现在，美国政府每天为这些债务所产生的利息烦恼不已，而山姆大叔事实上已经接近破产边缘，美国人民所缴交的税里，有15％都是拿去缴交欠债所需偿付的利息。
美国的年轻孩子最熟悉的大概就是美国的存款债券（U。S。SavingsBond），这也是许多美国祖父母们最常送给儿孙的礼物。他们不直接把钱交到小孩手里，而是靠借钱给政府，拿到一张债券，许多年后，当政府连本带利地把钱奉还时，钱就间接交给小孙子了。
虽然美国政府是最会印债券的人，但是它倒也不是唯一会借钱的人，美国许多州政府及地方政府也会用印债券的方式来举债。除此之外，医院、机场、学校、体育馆、所有公共设施，以及成千上万的企业、都会用这种方式借钱、因此，就供给面来看，债券倒是不虞康乏。一般人想要买它，简直像到银行开户或是买股票一样容易。
基本上，债券和前面所谈的国库券及定存单相差不多，你买债券就会得到固定利息，并且会事先知道可以拿到多少利息，以及何时取回本金。债券和国库券及定存单的最大不同是，后二者赎回的时间比较快，顶多只要几个月或是几年就可以赎回本金，而债券则必须等候大约五年、十年，甚至30年。
公债的赎回时间越久，则通货膨胀对你的影响越大，因为通膨可能随着时间把你的报酬给吃掉，这也就是为何长期债券的利息通常比国库券或定存利息要高的原因，投资人的风险越高，他们所需要的回报也越高。
当其他条件不变时，30年期的公债利息将会比十年期公债高，十年期的公债利息又比五年期高，债券投资人必须先了解其中的风险性，如果想要多赚一点利息，就要先考虑自己所能承担来自通货膨胀的风险。
近年来，债券比股票更受到美国投资人的欢迎，目前债券在美国流通的金额高达8兆亿美元，而所有美国股票交易所的总市值也只有7兆亿美元（不包括一些地方性交易所），一般人对两者孰优孰劣各执一词。其实，二者各有优劣。股票的波动比债券高，但是报酬率也相对比债券好。以下有一个很不错的例子：麦当劳股票及麦当劳债券可以用来比较。
债券与股票的获利与安全性比较
一般来说，买股票时，投资人会得到股利及其他股东权利。以麦当劳来说，它通常不会寄年度报告给股东，而是请股东来参加股东大会，而他们也会发出股利，也就是另一种形式的红利，红利大小完全视该年度麦当劳的营运状况。如果它们散布全美国约16000个汉堡店今年生意不错，那么投资人所得到的红利就较多；而就算完全不发股利，麦当劳每年还是会固定卖出成一千上万的大麦克汉堡，只要生意能够稳定成长，麦当劳的股价仍会持续上扬。因此，即使拿不到股利，投资人还是可以赚到价差。
然而，没有人能保证麦当劳可以持续蓬勃发展，投资人永远有红利可拿，股价永远上扬。如果麦当劳的股价低于你的买价。麦当劳可没有义务赔你损失部分的差价，因此，投资麦当劳股票，投资人必须自求多福，自己承担风险。
购买麦当劳债券，则是另一番景象。如果投资债券，你的角色就从公司股东变成债权人，你贷款给麦当劳，取得利息，让他们有权力使用你的资金。但一旦麦当劳忽然间生意兴隆，它也没有义务发给你任何股利。一般说来，企业通常会逐年增加发给股东的股利，但是却从未听过企业会增加发给债权人的利息的。
身为公司债券的投资人最不利的一点为，即使股价己经冲上天了，却只有干瞪眼的份）L。自19世纪60年代起，麦当劳股票已经从22。5元上扬至13；570元，投资人的本金已经赚进603倍。但是买麦当劳债券的投资人可没如此幸运，尽管他们每个月仍可收回固定利息，但除此